Как я пришла в мир инвестиций и сразу стала скучным инвестором

Этот текст написал читатель в Сообществе Т⁠—⁠Ж

Я достаточно скучный человек в финансовом плане без долгов и с накоплениями, которые стали образовываться в последние годы, потому что я трачу меньше, чем зарабатываю.

Начну с короткой предыстории. Пару лет назад мне нужно было открыть счёт в любом коммерческом российском банке для возврата командировочных расходов за рубежом. До того момента, как и подавляющее большинство россиян, я держала деньги только в одном государственном банке. Я выбрала один жёлтый банк, который открыл мне свой мир с кэшбеком, процентом на остаток и накопительными счетами. Для меня было откровением, что деньги могут не просто лежать на счету, но и в каком-то виде размножаться.

Это стало первой точкой невозврата. Насколько я знаю, сейчас в том банке стали также появляться накопительные счета с процентом больше прежних 0,01 – 1% — теперь такие проценты мне кажутся смешными, но тогда он не отличался щедростью.

Сберегательные счета со ставкой в 4,5 раза меньше ключевой всё ещё живы.
Сберегательные счета со ставкой в 4,5 раза меньше ключевой всё ещё живы.

Инвестиции, пожалуй, стали логичным продолжением: ключевая ставка снижалась, а вместе с ней и ставки по вкладам. К хорошему быстро привыкаешь, поэтому спустя год уменьшение объёмов процентов, которые мне платил банк, начало меня возмущать. Довольно скоро начался карантин, работы и учёбы стало меньше, — были созданы все условия для того, чтобы начать заниматься очень важными делами, на которые раньше не было времени (= гулять по просторам интернета).

Я начала много читать: сначала статьи на тематических сайтах (тогда же примерно я открыла для себя Т–Ж), потом книги, блоги, прошла курсы на Открытом образовании и Coursera (вот этот хороший и бесплатный) и, кстати, курс «Как начать инвестировать» тоже. Помню, что в самом начале облигации мне казались простым инструментом, а потом у меня вскипел мозг от реальности: разных видов доходности, колебаний цены в зависимости от множества факторов, дюраций. Я достигла второй точкой невозврата.

В процессе обучения я испытала и испытываю грусть от общего уровня финансовой грамотности населения своей страны, своих родителей, себя в прошлом. Даже люди с базовой финансовой грамотностью фыркают в сторону накоплений на пенсию (классическое в нашей стране отсутствие веры в будущее), что меня тоже печалит: я сама сейчас отдаю часть своих доходов родителям на пенсии, тем самым уменьшая суммы, на которую могу жить я, которую я отложу будущей себе. Но одновременно я была рада тому, что я всё это для себя вообще открыла и сделала это в молодости.

Инвестировать я начала в мае 2020 года: на свой день рождения я подарила себе первые облигации.

Вот и они
Вот и они

Я разделила свои накопления на подушку безопасности (теперь я знала, что это такое!) и те деньги, которые я могу инвестировать. Так как к тому моменту я уже имела представление о своей ближайшей финансовой цели, я понимала, что большую часть средств мне нужно перевести в облигации, а не акции. Что я, собственно, и делала. Кроме того, я начала покупать фонды и отдельные акции. Конечно, на первых порах меня акции меня увлекли, однако невысокий лимит на покупку, который я сама себе выставила (помним о своей цели), не позволил мне распоясаться.

Хоть я и не попала на раздачу горячих пирожков в марте, мне относительно повезло сделать многие валютные покупки летом, когда курс рубля ещё не решил, что ему комфортнее на уровнях выше 72 рублей. Также часть облигаций выросла в цене, потому что к маю—июню не все облигации восстановились в цене, а ключевая ставка ещё пару раз снижалась. Комбинация этих факторов, приправленная бычьим рынком, стала одной из причин того, что моя доходность первого и самого объёмного портфеля составила около 20%.

Если сравнивать строки дохода и пополнений, то моя доходность за почти год примерно 19%. Однако часть денег из строки Выводы вообще не участвовала в покупках, так что можно грубо округлить до 20%. Ещё можно заметить, в каком месяце я решила, что местные комиссии мне не по вкусу.
Если сравнивать строки дохода и пополнений, то моя доходность за почти год примерно 19%. Однако часть денег из строки Выводы вообще не участвовала в покупках, так что можно грубо округлить до 20%. Ещё можно заметить, в каком месяце я решила, что местные комиссии мне не по вкусу.

Из-за того, что в основном я покупаю облигации, они меня как-то интересуют больше, чем акции. Последние полгода мне было любопытно участвовать в первичных размещениях и наблюдать за тем, что будет с ценой на облигации дальше. При этом я не держу ОФЗ: сначала я долго к ним присматривалась, а после нового года я не справилась с внутренними противоречиями, которые у меня вызывает НДФЛ на купоны по ОФЗ (зачем давать в долг тому, кто заберёт себе 13% от процентов по долгу обратно?).

Инвестирование сопровождалось продолжением самообразования. Я более чётко сформулировала для себя цель по имени светлое будущее (пенсия), определила, сколько денег в месяц я готова на это выделять, в каких соотношениях и какие активы покупать. Для фондов я, вдохновившись этой статьей, сделала свою таблицу, которая подтягивает актуальные цены на активы, на основе чего я могу корректировать планы по закупкам. В фрагменте таблицы ниже приведены названия активов (ну или почти названия, ipo — это ЗПИФ ФПР), выделенная на них в портфеле доля, цена, доля на текущий момент. Золота в 2,5 раза меньше, чем в плане, потому что я только недавно приняла решение добавить его в портфель. Пример аргументов За можно найти здесь.

Из таблицы видно, что сейчас мне в основном нужно покупать облигации и золото, чтобы следовать своей стратегии.
Из таблицы видно, что сейчас мне в основном нужно покупать облигации и золото, чтобы следовать своей стратегии.

Кроме того, я завела счета у других брокеров, потому что после оценки суммы, которую я выделяю на инвестиции, частоты покупок и соотношения активов (облигации с высокой комиссией покупать не очень прикольно) я поняла, что мой первый брокер мне не выгоден из-за размера комиссии на данном этапе (комиссии в 5 раз больше, чем у моего последнего брокера, пять!). Я не отказалась от его услуг, но сильно уменьшила объёмы совершаемых операций. Сейчас у первого брокера я преимущественно покупаю на очень маленькие суммы его фонды без комиссии.

Оценить своё отношение к риску на растущем рынке сложно, особенно когда большую часть твоего портфеля составляют облигации. Но к небольшим коррекциям в октябре 2020 и марте 2021 я отнеслась спокойно. Я в целом рациональный человек и, когда у меня стали появляться свободные деньги, заметила, что они вызывают у меня мало эмоций.

Как было замечено на курсе по психологии на Открытом образовании (это не про ресурсные состояния и личные границы, а адекватный академический курс), отношение к какому-то одному предмету необязательно будет находиться в шкале отрицательное — положительное. Например, если мы не можем дышать, мы испытываем негативные эмоции, но если нам ничто не мешает дышать, то радости от этого мы не испытываем. Если мне не хватает денег, меня это беспокоит, но, когда мне их хватает, меня они не волнуют. Поскольку деньги в инвестициях мне не будут нужны в ближайшие годы, меня не волнует их поведение в данный момент времени.

Планирую и дальше большую часть свободных средств размещать в облигациях, фиксированную сумму переводить на брокерские счета для покупки фондов, увеличивая эту сумму каждый год как минимум на ставку инфляции. В акциях я буду постепенно фиксировать прибыли и переводить полученные деньги в фонды, но большую часть акций я не планирую продавать в ближайшие пару лет, потому что ЛДВ — наше всё.

Какие я выводы успела сделать почти за год в инвестициях? Если у вас есть какая-то тактика, придерживайтесь её. Если вы начинаете испытывать эмоции от инвестиций, то вы делаете что-то не так: деньги людям не игрушка. Получайте хотя бы необходимый минимум знаний перед тем, как начать действовать, например, чтобы не покупать длинные облигации с фиксированным купоном перед началом цикла роста ставок, а потом обижаться вообще на облигации как класс активов.

Хорошая же статья, а комментариев нет. =(

1
Отредактировано

Танджалан, потому что мало кто любит скуку, люди ж приходят за адреналином на биржу. Чтоб цену проверять несколько раз в день. За новостями следить. Продавать в панике.

А хорошие инвестиции -- они скучные. Диверсифицируешь, покупаешь и держишь.

0

Считаю, что статья отличная. Автору, кто бы он ни был, спасибо!

1

Желаю удачных инвестиций и доходов в дальнейшем!
Придерживайтесь первоначальных планов и постепенно изучайте информацию о фондах и акциях. Главное не рисковать и не торопиться получать любым способом доход побольше.
Первая инвестиция была очень удачной в первую очередь из-за случайного времени вхождения в рынок. И если какой то последующий год будет не удачным, то это нормально, так как время инвестирования (горизонт) должен быть минимум 5 лет. Лучше 15-20, а в идеале - всю жизнь.

1

Валентин, понимаю, спасибо!

1

Сообщество Т—Ж

Лучшее за неделю