На Московской бирже в январе появились новые облигации. Кроме того, в облигации теперь можно вложиться, купив паи нового биржевого ПИФа. Рассказываем главное.

Как и в прошлых дайджестах, часть облигаций не упоминаем. Это предназначенные для банков облигации Центробанка, бумаги с погашением в 2030-х и 2040-х годах, однодневные облигации ВТБ и бумаги, которые на момент написания дайджеста нельзя было купить.

Облигации отсортированы по дате погашения, от близких дат к дальним.

Помните о диверсификации и о том, что все инвестиционные решения важно тщательно продумывать. Это обзор, а не инвестиционная рекомендация.

Корпоративная облигация
Ломбард Мастер БО-П03

Эмитент ООО «Ломбард Мастер».

Погашение — 21 января 2020 года.

Номинал — 1000 Р.

Купонная доходность — 17% годовых, выплата купона происходит раз в 91 день, размер выплаты — 42,38 Р. С части купона, превышающей ставку ЦБ + 5 процентных пунктов, будет удерживаться НДФЛ 35%. Первый купонный период завершится 23 апреля 2019 года.

1 февраля облигацию можно было купить за 102,32% номинала. Текущая доходность — 16,61%, доходность к погашению — 14,2%, эффективная доходность к погашению — 15,18% годовых. В расчете не учтен НДФЛ.

Корпоративная облигация
Росбанк БО-002Р-04

Эмитент — ПАО «Росбанк».

Погашение — 31 января 2022 года.

Номинал — 1000 Р.

Купонная доходность — 8,95% годовых. Будет 6 купонных периодов по 183 дня каждый, размер купона — 44,87 Р. Первый купонный период закончится 31 июля 2019 года.

1 февраля эту облигацию можно было купить за 100,47% номинала. Текущая доходность — 8,91%, доходность к погашению — 8,75%, а эффективная доходность к погашению — 8,96% годовых.

Корпоративная облигация
Газпромбанк БО 001Р-05Р

Эмитент — АО «Газпромбанк».

Погашение — 31 января 2023 года.

Номинал — 1000 Р.

Купонная доходность — 9,15% годовых. Будет 8 купонных периодов по полгода каждый, размер купонов немного меняется в зависимости от дат: 45,37, 45,62 или 46,13 Р. Первый купонный период закончится 31 июля 2019 года.

1 февраля облигацию можно было купить за 100,56% номинала. При такой цене текущая доходность — 9,10%, доходность к погашению — 8,96%, эффективная доходность к погашению — 9,18% годовых.

Корпоративная облигация
ЮАИЗ БО 1-001

Эмитент — АО «Южноуральский арматурно-изоляторный завод».

Погашение — 22 января 2024 года. Эмитент может погасить облигацию досрочно в январе 2020, 2021, 2022 или 2023 года.

Номинал — 1000 Р.

Купонная доходность — 10,25% годовых. Предусмотрено 19 купонных периодов по 91 дню каждый и еще один продолжительностью 96 дней. Первый купонный период закончится 24 апреля 2019 года, выплатят 25,55 Р. Будьте внимательны: после 19 января 2022 года размер купонов может измениться.

Оферта. Если вам не понравится новый размер купона, можно поучаствовать в оферте — попросить эмитента досрочно погасить облигацию. Оферта состоится 16 февраля 2022 года, подать заявку можно с 13 по 19 января 2022 года. Учтите, что оферта может быть платной: заранее посмотрите тарифы вашего брокера.

1 февраля эта облигация стоила 100,08% номинала. Ее текущая доходность при такой цене — 10,24%, доходность к оферте — 9,93%, эффективная доходность к оферте — 10,38% годовых. Доходность к погашению нельзя посчитать, не зная размер всех купонов.

Корпоративная облигация
МТС 001Р-07

Эмитент — ПАО «МТС».

Погашение — 23 января 2024 года.

Номинал — 1000 Р.

Купонная доходность — 8,7% годовых. Будет 20 купонных периодов по 91 дню каждый, по итогам каждого периода выплачивается купон 21,69 Р. Первый период закончится 30 апреля 2019 года.

1 февраля эту облигацию можно было купить за 100,24% номинала. Ее текущая доходность при такой цене — 8,68%, доходность к погашению — 8,62%, эффективная доходность к погашению — 8,92% годовых.

Корпоративная облигация
РЖД БО 001Р-12R

Эмитент ОАО «РЖД».

Погашение — 26 января 2024 года.

Номинал — 1000 Р.

Купонная доходность — 8,7% годовых. Выплата купонов — каждые 182 дня, первая выплата назначена на 2 августа 2019 года в размере 43,38 Р.

1 февраля эта облигация стоила 99,98% номинала. Текущая доходность — 8,7%, доходность к погашению — 8,71%, эффективная доходность к погашению — 8,89% годовых.

Корпоративная облигация
ММЦБ АО БО-П01-01

Эмитент — АО «Международный медицинский центр обработки и криохранения биоматериалов».

Погашение — 12 января 2029 года.

Номинал — 1000 Р.

Купонная доходность — 14,2% годовых. Предусмотрено 40 купонных периодов, первый продолжительностью 2 месяца, следующие — 3 месяца. Первый период завершится 26 марта 2019 года, выплатят 23,34 Р, затем выплаты будут раз в 3 месяца по 35,4 Р. С части купона, превышающей ставку ЦБ + 5 процентных пунктов, будет удерживаться НДФЛ 35%. После 24 декабря 2019 года размер купонов может измениться.

Оферта назначена на 27 декабря 2019 года. Заявку нужно будет подать между 18 и 24 декабря 2019 года.

1 февраля эту облигацию можно было купить за 101,5% номинала. Текущая доходность при такой цене — 13,99%, доходность к оферте — 12,19%, эффективная доходность к оферте — 12,88% годовых. В расчете не учтен НДФЛ. Доходность к погашению пока что не посчитать.

Биржевой ПИФ
БПИФ «Сбербанк — индекс Мосбиржи государственных облигаций»

Биржевой паевой инвестиционный фонд SBGB отслеживает индекс российских государственных облигаций (RGBITR). С помощью фонда можно вложиться сразу в 18 наименований ОФЗ.

Это удобно, но учтите, что купоны не выплачиваются, а используются для покупки дополнительных ценных бумаг. Благодаря этому паи будут постепенно дорожать. Доход от продажи паев облагается НДФЛ, но этого можно избежать, если использовать ИИС с вычетом на доход (тип Б) или же продать паи на брокерском счете после 3 лет владения.

Расходы на управление БПИФом — до 0,8% стоимости чистых активов в год. Плата «встроена» в цену пая, отдельно не взимается.

1 февраля 2019 года один пай SBGB стоил около 1009 Р.