Новые ценные бумаги на Мосбирже за сентябрь 2022 года

В сентябре на Московской бирже появился ряд новых корпоративных облигаций, в том числе номинированных в юанях, а также еще один биржевой ПИФ, отслеживающий цену золота. Расскажем самое важное про эти бумаги.

Часть новых облигаций мы не упоминаем. Это бумаги для квалифицированных инвесторов, облигации с погашением более чем через 10 лет с даты публикации этого материала, очень короткие бумаги, например однодневные, облигации с привязкой доходности к каким-то активам и бумаги, у которых на момент подготовки дайджеста были явные проблемы с ликвидностью.

Учтите, что сейчас не все ценные бумаги и производные инструменты доступны всем желающим. Для доступа к ряду активов, например к облигациям с рейтингом ниже ААА, потребуется пройти тест. Это не нужно, если до 1 октября 2021 года у инвестора были сделки с такими активами либо если есть статус квалифицированного инвестора. Либо можно согласиться с уведомлением о рисках и купить активы, но максимум на 100 000 ₽ или один лот.

Напоминаем, что с 2021 года с купонов любых облигаций удерживается налог по ставке 13% для налоговых резидентов РФ и 30% для нерезидентов. Этого можно избежать, если вы резидент РФ и у вас ИИС, при закрытии которого вы примените вычет типа Б.

Мы пишем размер купона и доходность до налогов. Если вы резидент РФ и не применяете вычет типа Б на ИИС, размер купона для вас будет на 13% меньше, то есть 0,87 от указанного в дайджесте. Если вы нерезидент — на 30% меньше, или 0,7 от указанного. Соответственно, доходность будет ниже примерно на эту же величину.

Облигации отсортированы по дате погашения: от коротких к длинным. Фонд — в конце материала.

Это обзор, а не инвестиционная рекомендация. Все решения вы принимаете самостоятельно.

Эмитент — ООО «МСБ-лизинг».

Погашение — 1 сентября 2024 года.

Номинал — 1000 ₽.

Ставка купона — 14,5% годовых. Будет 24 купонных периода по 30 дней каждый, первый купон выплатят 12 октября 2022 года в размере 11,92 ₽.

Амортизация. Облигация будет погашаться постепенно: начиная с апреля 2023 года вместе с купонами будут выплачивать по 5,556% номинала. Последние 5,548% выплатят в сентябре 2024 года. После амортизационных выплат размер купона в рублях будет уменьшаться.

4 октября эта облигация стоила 98,9% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 14,66%, простая доходность к погашению — 9,8%, эффективная доходность к погашению — 16,66% годовых.

Эмитент — АО «ЭР-телеком холдинг».

Погашение — 24 декабря 2024 года.

Номинал — 1000 ₽.

Ставка купона — 12,3% годовых. Будет 9 купонных периодов по 91 дню каждый, первый купон выплатят 27 декабря 2022 года в размере 30,67 ₽.

4 октября эта облигация стоила 100,5% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 12,24%, простая доходность к погашению — 11,99%, эффективная доходность к погашению — 12,59% годовых.

Эмитент — АО «Дом.рф».

Погашение — 1 сентября 2025 года.

Номинал — 1000 ₽.

Ставка купона — 8,85% годовых. Будет 6 купонных периодов по 182 дня каждый, первый купон выплатят 6 марта 2023 года в размере 44,13 ₽.

4 октября эта облигация стоила 100,5% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 8,8%, простая доходность к погашению — 8,57%, эффективная доходность к погашению — 8,83% годовых.

Эмитент — ООО «Роял-капитал».

Погашение — 10 сентября 2025 года.

Номинал — 1000 ₽.

Ставка купона — 16% годовых. Будет 12 купонных периодов по 91 дню каждый, первый купон выплатят 14 декабря 2022 года в размере 39,89 ₽.

4 октября эта облигация стоила 100% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 16%, простая доходность к погашению — 15,86%, эффективная доходность к погашению — 16,98% годовых.

Эмитент — ООО «Центр-резерв».

Погашение — 25 августа 2026 года.

Номинал — 1000 ₽.

Ставка купона — 18% годовых. Будет 48 купонных периодов по 30 дней каждый, первый купон выплатят 15 октября 2022 года в размере 14,79 ₽.

Амортизация. Облигация будет погашаться постепенно: с декабря 2023 года раз в квартал с очередным купоном будут выплачивать по 5% номинала. Последние 45% выплатят в августе 2026 года. После амортизационных выплат размер купона в рублях будет уменьшаться.

4 октября эта облигация стоила 99% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 18,18%, простая доходность к погашению — 14,5%, эффективная доходность к погашению — 20,08% годовых.

Эмитент — ПАО «Русгидро».

Погашение — 15 сентября 2026 года.

Номинал — 1000 ₽.

Ставка купона — 8,5% годовых. Будет 8 купонных периодов по 182 дня каждый, первый купон выплатят 21 марта 2023 года в размере 42,38 ₽.

4 октября эта облигация стоила 99,7% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 8,52%, простая доходность к погашению — 8,56%, эффективная доходность к погашению — 8,76% годовых.

Эмитент — ООО «Газпром-капитал».

Погашение — 23 марта 2027 года.

Номинал — 1000 $.

Ставка купона — 4,95% годовых. Будет 10 купонных периодов по 182 дня каждый, первый купон выплатят 16 ноября 2022 года в размере 24,75 $. Это замещающий выпуск еврооблигаций «Газпрома», так что выплаты, вероятно, будут в рублях по курсу ЦБ.

4 октября эта облигация стоила 97% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 5,1%, простая доходность к погашению — 5,78%, эффективная доходность к погашению — 5,8% годовых.

Эмитент — АО «ХК „Металлоинвест“».

Погашение — 10 сентября 2027 года.

Номинал — 1000 CN¥.

Ставка купона — 3,7% годовых. Будет 20 купонных периодов по 91 дню каждый, первый купон выплатят 16 декабря 2022 года в размере 9,22 CN¥.

4 октября эта облигация стоила 100,25% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 3,69%, простая доходность к погашению — 3,63%, эффективная доходность к погашению — 3,69% годовых.

Эмитент — АО «Почта России».

Погашение — 25 августа 2032 года.

Номинал — 1000 ₽.

Ставка купона — 9,25% годовых. Будет 20 купонных периодов по 182 дня каждый, первый купон выплатят 8 марта 2023 года в размере 46,12 ₽. В сентябре 2024 года ставка купона и, соответственно, размер купонов могут измениться, так что будьте внимательны.

Оферта. Если новый купон не понравится, можно будет попросить эмитента досрочно погасить облигации, воспользовавшись офертой. Она назначена на 6 сентября 2027 года, заявки на участие в ней надо подавать с 26 августа по 1 сентября 2024 года. Участие в оферте может быть платным, поэтому стоит заранее уточнить тарифы вашего брокера.

4 октября эта облигация стоила 98,3% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 9,41%, простая доходность к оферте — 9,69%, эффективная доходность к оферте — 9,92% годовых. Доходность к погашению не посчитать, так как известен размер не всех купонов.

Эмитент — ПАО «Роснефть».

Погашение — 7 сентября 2032 года.

Номинал — 1000 CN¥.

Ставка купона — 3,05% годовых. Будет 20 купонных периодов по 182 дня каждый, первый купон выплатят 21 марта 2023 года в размере 15,21 CN¥. В сентябре 2024 года ставка купона и, соответственно, размер купонов могут измениться, так что будьте внимательны.

Оферта. Если новый купон не понравится, можно будет попросить эмитента досрочно погасить облигации, воспользовавшись офертой. Она назначена на 20 сентября 2024 года, заявки на участие в ней надо подавать с 11 по 17 сентября 2024 года. Участие в оферте может быть платным, поэтому стоит заранее уточнить тарифы вашего брокера.

4 октября эта облигация стоила 99,9% номинала. Текущая доходность при такой цене равна 3,05%, простая доходность к оферте — 3,1%, эффективная доходность к оферте — 3,12% годовых. Доходность к погашению не посчитать, так как известен размер не всех купонов.

Эмитент — ООО «Дом.рф ипотечный агент».

Погашение — 28 сентября 2032 года.

Номинал — 1000 ₽.

Ставка купона — 8,6% годовых. Будет 119 купонных периодов с выплатой купонов раз в месяц, первый купон выплатят 28 ноября 2022 года в размере 14,14 ₽. Далее ставка купона будет определяться как ключевая ставка ЦБ на начало месяца, в котором начался расчетный период, плюс 0,6% годовых.

4 октября эта облигация стоила 99,1% номинала. Доходность не посчитать, так как будущие купоны пока неизвестны.

Этот биржевой ПИФ от УК «Первая» инвестирует в золото и отслеживает цену металла на Московской бирже — инструмент GLDRUB_TOM.

Общий уровень расходов SBGD — до 0,59% в год от стоимости чистых активов фонда. Расходы постепенно списываются из активов фонда и тем самым учитываются в цене пая.

Фонд допущен к торгам за рубли. 4 октября пай фонда стоил около 9,9 ₽.