Октябрь оказался урожайным: на Московской бирже появилось полтора десятка облигаций, новая акция и даже ETF. Мы подготовили обзор с основной информацией о бумагах.

Как и в дайджесте за сентябрь, часть бумаг не включена: это облигации ЦБ, облигации с погашением в 2030-х и 2040-х годах и бумаги, по которым не было торгов.

Помните о диверсификации вложений и о том, что все решения следует принимать, хорошо их обдумав. И как принято говорить, это обзор, а не инвестиционная рекомендация.

Муниципальная облигация
Новосибирская область 34019

Эмитент — Министерство финансов и налоговой политики Новосибирской области.

Погашение — 15 октября 2023 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 8,57% годовых, постоянная. Первый купонный период составит 96 дней — 20 января 2019 года инвесторы получат 22,54 рубля. Затем будет 19 купонных периодов по 91 дню.

6 ноября эту бумагу можно было купить за 100,99% номинала. Значит, текущая доходность — 8,49%, доходность к погашению — 5,93%, эффективная доходность к погашению — 8,53% годовых.

Предусмотрена амортизация. Это значит, что номинал вернут не одним платежом в дату погашения, а по частям — и только остаток будет перечислен в дату погашения. В данном случае погашение пройдет четырьмя платежами по 250 рублей начиная с 18 октября 2020.

Муниципальная облигация
Свердловская область 35005

Эмитент — Министерство финансов Свердловской области.

Погашение — 23 октября 2026 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 8,68% годовых, не меняется до самого погашения. Первый купонный период составит 151 день и закончится 25 марта 2019 года, затем будет 29 периодов по 91 дню, последний период — 130 дней.

По состоянию на 6 ноября облигации можно купить за 100,65% номинала. Значит, текущая доходность — 8,62%, доходность к погашению — 4,54%, эффективная доходность к погашению — 8,79% годовых.

Предусмотрена амортизация, выплата номинала в 7 платежей начиная с 21 декабря 2020.

Муниципальная облигация
Хабаровский край 35007

Эмитент — Министерство финансов Хабаровского края.

Погашение — 24 октября 2025 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 9% годовых, не меняется до самого погашения. Купоны выплачиваются раз в 91 день, кроме последнего: его перечислят через 98 дней после предыдущего.

На момент написания обзора облигацию можно было купить только за 104% номинала. В таком случае текущая доходность — 8,65%, доходность к погашению — 6,60%, эффективная доходность к погашению — 8,39% годовых.

Амортизация пройдет в виде трех погашений по 20% номинала, а затем будет погашение оставшихся 40%. Первую часть номинала выплатят 21 октября 2022.

Корпоративная облигация
Автодор 001P-03

Эмитент — государственная компания «Автодор».

Погашение — 19 октября 2019 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 8,25% годовых, две выплаты до погашения, то есть купон платят раз в полгода.

6 ноября облигацию можно было купить по номиналу. Текущая доходность — 8,25%, доходность к погашению — 8,32%, а эффективная доходность к погашению — 8,52% годовых.

Корпоративная облигация
Альфа-банк 002P-02

Эмитент — АО «Альфа-банк».

Погашение — 1 ноября 2021 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 8,95% годовых, купон платят раз в 183 дня, размер — 44,87 рубля.

По состоянию на 6 ноября эту облигацию можно купить за 100,36% номинала — это дает текущую доходность 8,92%, доходность к погашению 8,82% и эффективную доходность к погашению 9,04% годовых.

Корпоративная облигация
Держава-платформа 01P-02

Эмитент — ООО «Держава-платформа».

Погашение — 18 мая 2023 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 10% годовых, выплата раз в 183 дня. Первый купон выплатят 23 мая 2019 года — 63,56 рубля. Размер следующих купонов неизвестен, так что будьте внимательны.

6 ноября облигация продавалась по номиналу. Текущая доходность — 10%. Доходность к погашению рассчитать не получится: размеры всех купонов мы пока что не знаем. Но можем подсчитать доходность к оферте — это возможность досрочно продать облигации эмитенту по номиналу. К дате оферты размеры купонов уже известны.

Оферта назначена на 28 мая 2019 года. Размер неизвестных сейчас купонов объявят незадолго перед этим событием. Если размер новых купонов вас устроит, можно продать облигации эмитенту по номинальной цене. Доходность к оферте — 12,34% годовых, эффективная доходность к оферте — 12,83% годовых.

Заявки на участие принимаются с 17 по 23 мая 2019 года. Помните, что брокер может взять комиссию за предъявление бумаг к оферте. Будьте внимательны, иначе возможен убыток.

Корпоративная облигация
ДиректЛизинг 001P-03

Эмитент — ООО «ДиректЛизинг».

Погашение — 26 октября 2021 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 14% годовых. Купон выплачивается раз в 91 день, его размер — 34,90 рубля. Поскольку купонная доходность выше, чем ставка ЦБ + 5 процентных пунктов, с прибыли нужно будет заплатить налог.

2 ноября облигацию можно было купить за 100,3% номинала. Текущая доходность — 13,99%, доходность к погашению — 13,93%, эффективная доходность к погашению — 14,70% годовых.

Корпоративная облигация
Россельхозбанк 06P

Эмитент — АО «Россельхозбанк».

Погашение — 14 октября 2022 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 9% годовых, выплата купона — 44,88 рубля, происходит раз в 182 дня.

6 ноября облигация стоила 100,1% номинала. Текущая доходность — 8,99%, доходность к погашению — 8,96%, эффективная доходность к погашению — 9,20% годовых.

Корпоративная облигация
Светофор Групп П01

Эмитент — АО «Светофор Групп».

Погашение — 20 октября 2020 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 18% годовых, выплата раз в 91 день. Четыре первых купона — по 44,88 рубля. Размер следующих четырех купонов неизвестен. Поскольку купонная доходность выше, чем ставка ЦБ + 5 процентных пунктов, часть купона облагается налогом.

6 ноября облигацию можно было купить за 103,97% номинала. Следовательно, текущая доходность — 17,31%, доходность к оферте — 13,35%, эффективная доходность к оферте — 14,33% годовых. Доходность к погашению не посчитать без знания всех купонов.

Оферта назначена на 25 октября 2019, заявки на участие принимаются с 16 по 22 октября 2019.

Корпоративная облигация
СК Легион 01

Эмитент — ООО «СК Легион».

Погашение — 4 октября 2021 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 14% годовых, выплата раз в 182 дня. Ближайшие два купона по 69,81 рубля выплатят 8 апреля и 7 октября 2019 года. Размер следующих купонов сейчас неизвестен. Часть купона облагается налогом.

6 ноября облигацию можно было купить за 100,8% номинала. Текущая доходность — 13,89%, простая доходность к оферте — 13,54%, эффективная доходность к оферте — 14,18% годовых. Доходность к погашению пока не посчитать: для этого нужно знать ставки всех купонов.

Оферта назначена на 10 октября 2019 года, заявки на участие принимаются с 1 по 7 октября 2019 года.

Корпоративная облигация
ФПК 001P-04

Эмитент — АО «Федеральная пассажирская компания».

Погашение — 18 октября 2028 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 8,9% годовых, или 44,38 рубля, с выплатой раз в 182 дня. Десятый купонный период завершится 25 октября 2023 года, о размере последующих купонов сведений нет.

6 ноября облигация стоила 100,18% номинала. Текущая доходность — 8,88%, простая доходность к оферте — 8,81%, эффективная доходность к оферте — 9,03% годовых.

Оферта назначена на 30 октября 2023, заявки на участие принимаются с 19 по 25 октября 2023.

Корпоративная облигация
ФСК ЕЭС 001P-01R

Эмитент — ОАО «ФСК ЕЭС».

Погашение — 19 октября 2023 года.

Номинал — 1000 рублей.

Купонная доходность — 8,7% годовых, выплата раз в 91 день в размере 21,69 рубля.

6 ноября облигацию можно было купить за 100,2% номинала. Значит, текущая доходность и доходность к погашению — 8,7%, эффективная доходность к погашению — 9,01% годовых.

Акция
RAVN

3 октября на Московской бирже начались торги акциями логистической компании Raven Property. Мы уже публиковали подробный разбор компании, так что напоминаем лишь самое важное.

Компания строит и покупает складские помещения, которые затем сдает в аренду. Финансовые показатели не очень стабильны, дивиденды не выплачивают.

Паи биржевого фонда
FXKZ

17 сентября на бирже появился новый ETF от FinEx. Про этот фонд у нас есть отдельный материал. FXKZ отслеживает казахстанский индекс KASE, в котором 7 компаний. Дивиденды реинвестируются.

Комиссия за управление — 1,39% от активов фонда, это много. Зато одна акция стоит всего 180 рублей, так что можно вложиться в Казахстан «на сдачу».