Любой инвестор скажет: не стоит держать все деньги в одном активе.
Гораздо спокойнее, когда инвестиции распределены по разным корзинам и при просадке одного инструмента рост другого компенсирует убытки. То же относится и к валюте: лучше не держать весь портфель в нестабильном рубле, а распределить его между валютами.
То же относится и к странам и валютам. Держать весь портфель в рублевых инструментах — не всегда хорошая идея. Экономику России то и дело трясет, курс рубля нестабилен, так что часть портфеля можно отвести на валютные инструменты. Ну а если у вас долларовая цель, то тем более стоит присмотреться к валютным активам.
Ставки по депозитам в долларах сейчас меньше 1% годовых, поэтому хорошо бы поискать другие варианты вложений — в том числе на Московской и Санкт-Петербургской бирже. Доходность может быть заметно выше, чем у вкладов, но и риск выше, так как доходность никто не гарантирует.
Все ценные бумаги и другие финансовые инструменты упомянуты для примера. Это не инвестиционная рекомендация.
СТАТЬЯ ОБНОВЛЕНА
Этот материал был опубликован в октябре 2018 года. С тех пор ставки по вкладам стали ниже, доходность облигаций упала, часть фондов на Московской бирже исчезла, зато появилось два десятка новых.
Мы обновили статью, и все данные актуальны на 27 июля 2020 года.
ОЧЕНЬ СЛОЖНО
В этой статье мы рассмотрим разные инструменты инвесторов. И без терминов и матчасти в этот раз не обойдемся — будем выражаться такими словами, как «эмитент», «накопленный купонный доход», «доходность к погашению», «номинал облигации».
Если у вас возникли трудности с этими терминами, загляните в наш бесплатный курс по инвестициям для начинающих.
Что такое валютная переоценка и зачем о ней помнить
Прежде чем я расскажу про валютные активы, напомню о налогах. Если вы налоговый резидент России, то полученный доход от операций на Московской бирже облагается подоходным налогом по ставке 13%. Но в случае с валютными инструментами все немного сложнее.
Когда сделки совершены за иностранную валюту, налог с дохода считается так, как если бы операции совершались в рублях. Для этого учитывается курс ЦБ на дату совершения сделок. Получается валютная переоценка: НДФЛ зависит от того, как изменился курс валюты к рублю в моменты покупки и продажи ценных бумаг.
Например, в январе 2020 года вы купили 100 акций по 60 $. В момент покупки доллар стоил 62 Р. В июле 2020 года вы продали эти акции по 70 $. Курс доллара на момент продажи — 71 Р. Вот как будет считаться подоходный налог, если не учитывать комиссии брокера и биржи:
Покупка: 60 × 62 × 100 = 372 000 Р
Продажа: 70 × 71 × 100 = 497 000 Р
Налогооблагаемая база: 497 000 − 372 000 = 125 000 Р
Подоходный налог: 125 000 × 0,13 = 16 250 Р
Простыми словами, переоценка учитывает, сколько рублей вы потратили в момент покупки и сколько получили в момент продажи по курсу на дату этих сделок..
Без учета валютной переоценки НДФЛ считался бы по курсу доллара на момент продажи:
(70 − 60) × 100 × 0,13 × 71 = 9230 Р
Из-за валютной переоценки НДФЛ увеличился почти в два раза. Если же доллар к моменту продажи подешевел бы, валютная переоценка сработала бы в пользу инвестора. Могло быть и так, что в долларах был бы доход, а в рублях убыток. Тогда налога вообще бы не было.
При инвестициях на Московской бирже налог с дохода от сделок с учетом валютной переоценки рассчитает и удержит брокер — вам это делать не придется. Однако о валютной переоценке все равно стоит помнить, чтобы лучше понимать доходность своих инвестиций.
От валютной переоценки можно защититься, используя ИИС с вычетом типа Б. В таком случае налог с дохода от сделок на ИИС не будет взиматься. Также может пригодиться вычет по сроку владения, он же трехлетняя льгота, он же ЛДВ. Чтобы им воспользоваться, надо владеть бумагами не менее 3 полных лет.
ETF и БПИФы с расчетами в долларах
Мы писали отдельную статью про ETF. Если кратко, это инвестиционные фонды, которые инвестируют в определенный набор ценных бумаг: акции крупных компаний США, еврооблигации российских компаний или что-то еще. Биржевые ПИФы — примерно то же самое, но от российских управляющих компаний и по российским нормам, а не европейским.
Можно представить, что биржевой фонд — это огромная кастрюля с супом из множества ингредиентов. Вы можете купить тарелку супа, и в нем будет по чуть-чуть всех ингредиентов. Чтобы получить их, вам не нужно покупать мешок картошки или целого быка.
То же самое с ETF и БПИФами. Фонд за большие деньги покупает много разных ценных бумаг согласно своей стратегии и формирует портфель. Стоимость портфеля растет и падает в зависимости от стоимости бумаг в портфеле.
На бирже вы покупаете долю в этом портфеле, и вам не нужно покупать каждую акцию или облигацию из состава фонда. Цена этой доли зависит от стоимости активов этого фонда.
ETF с расчетами в долларах появились на Московской бирже 7 августа 2017 года. На 27 июля 2020 года доступен 21 ETF и БПИФ, торгующийся за доллары.
AKNX — акции примерно 100 американских компаний, в основном технологических, из индекса NASDAQ 100.
AKSP — акции 500 крупнейших американских компаний согласно индексу S&P 500.
FXCN — акции почти 200 крупных китайских компаний: Alibaba, Baidu, Tencent и другие.
FXGD — золото.
FXIT — акции примерно 90 технологических компаний США, например Apple, Mastercard и Microsoft.
FXRL — акции почти 40 крупных российских компаний согласно индексу РТС: «Газпром», Сбербанк, «Лукойл» и т. д.
FXRU — еврооблигации более 20 российских эмитентов: «Газпром», «Лукойл», ВЭБ, РЖД и другие.
FXTB — казначейские векселя США. Это актив с минимальным риском, но и доходность минимальная.
FXUS — акции примерно 500 крупных и средних компаний США. Хороший вариант инвестировать в экономику США с максимальной диверсификацией.
FXWO — акции примерно 500 компаний из США, Германии, Японии, Великобритании, Китая, Австралии и России.
RUSB — еврооблигации Минфина и крупных российских компаний.
RUSE — акции почти 40 крупных российских компаний согласно индексу РТС. Это единственный фонд на Московской бирже, который платит дивиденды.
SBCB — еврооблигации Минфина и крупных российских компаний.
SBSP — акции 500 крупнейших американских компаний согласно индексу S&P 500.
SCIP — акции примерно 100 технологических компаний США и Канады согласно индексу S&P North American Expanded Technology Software.
TUSD — акции крупных компаний США, краткосрочные и долгосрочные корпоративные облигации США, долгосрочные бумаги казначейства США и золото.
VTBA — акции 500 крупнейших американских компаний согласно индексу S&P 500.
VTBE — акции более 2500 компаний с разных развивающихся рынков: Китай, Индия, Бразилия, Тайвань и т. д.
VTBG — золото.
VTBH — более 1100 высокодоходных облигаций американских компаний.
VTBU — еврооблигации российских компаний.
Не все брокеры дают доступ ко всем ETF и БПИФам, торгующимся за доллары. Проверьте у себя в терминале или приложении брокера.
При этом нет принципиальной разницы, купите вы, например, FXUS за доллары или рубли — это все равно долларовый актив. Учтите, что валюта торгов и валюта базового актива — того, что в составе фонда, — может отличаться.
Фонды удобны, потому что обеспечивают хорошую диверсификацию вложений. При этом порог входа в фонд в десятки и сотни раз ниже, чем если просто купить все бумаги из состава фонда, даже по одной штуке.
Еще одно преимущество фондов — это высокая ликвидность, возможность купить или продать их акции в любой момент. Ликвидность обеспечивает маркетмейкер — профессиональный участник рынка, который обязуется перед биржей покупать и продавать определенные ценные бумаги. Даже если реальных покупателей на акции ETF сейчас нет, их выкупит маркетмейкер по цене, близкой к справедливой (расчетной).
Разница между ценой покупки и продажи называется спредом. Чем лучше ликвидность, тем меньше спред. Благодаря маркетмейкеру спред не очень большой, доли процента. Он может становиться еще меньше благодаря заявкам других участников торгов.
Еврооблигации с расчетами в долларах
Еврооблигации, или евробонды, — это долговые ценные бумаги, которые выпускаются в валюте, отличной от валюты эмитента, и торгуются на международном рынке. Мы уже писали про валютные облигации, но не грех и повторить.
Несмотря на название, еврооблигации выпускаются не только в Европе и не только в евро. Они могут быть в долларах, рублях и т. д. Эмитентом выпуска еврооблигаций могут быть государства или коммерческие организации.
Доход по еврооблигациям в основном возникает благодаря купонам. Это проценты, которые эмитент платит владельцу облигации. Величина купона и даты его выплаты заранее известны, купоны выплачивают обычно 2 раза в год.
Если держать облигации до погашения, то можно рассчитать доходность к погашению — среднегодовой процент, который получит держатель. Конечно, можно не держать облигации до погашения, но тогда появится риск продать облигации дешевле, чем купили, и потерять часть доходности.
Также доходность может возникнуть из-за курсовой разницы между покупкой и продажей. Еврооблигации выпускаются номиналом от 1000 до 500 000 $, а потом попадают на вторичный рынок, где их цена может меняться. Можно заработать, продав облигации дороже, например если упали процентные ставки в экономике.
Цена облигаций отображается в виде процентов от номинала: если облигацию с номиналом 1000 $ продают за 110%, значит, ее продают за 1100 $. Купили за 110%, продали за 112% — получили 20 $ дохода.
Рассмотрим пример. Есть еврооблигация номиналом 1000 $, купон — 8%, погашение — 1 января 2020. Купон выплачивается 2 раза в год.
1 января 2018 инвестор купил эту облигацию за 1050 $ (105%). За весь срок владения он получит 4 купона. Сумма купонов — 160 $, так как купон всегда рассчитывается от номинала (1000 × 0,08 × 2 = 160).
1 января 2020 года еврооблигация погашается по номиналу 1000 $. Доход инвестора: 1000 − 1050 + 160 = 110 $, или 5,24% годовых.
Если бы инвестор купил облигации дешевле номинала, итоговая доходность была бы выше.
На Московской бирже зарегистрировано почти 190 еврооблигаций, из которых 13 — выпуски российского Минфина. Остальные — бумаги корпоративных эмитентов, при этом многие из таких облигаций — это фактически структурные продукты.
Если отсечь бумаги, торгующиеся за рубли или евро, а также облигации, доходность которых зависит от поведения базовых активов или которые стоят дороже 10 000 $ за лот, останется 2 государственные облигации и порядка 25 корпоративных. При этом не у всех корпоративных еврооблигаций хорошая ликвидность — некоторые практически не торгуются на бирже или имеют очень большой спред.
Чтобы было нагляднее, разберу более подробно несколько выпусков еврооблигаций: два долгосрочных, выпущенных Минфином, и два более коротких корпоративных — бумаги «Газпром нефти» и Внешэкономбанка.
Еврооблигации в долларах на Московской бирже
| RUS-28 | RUS-30 | GPN-22 | VEB-23 | |
|---|---|---|---|---|
| Минимальный лот | 1 шт. | 1000 шт. | 1 шт. | 1 шт. |
| Дата погашения | 24.06.2028 | 31.03.2030 | 19.09.2022 | 21.11.2023 |
| Средневзв. цена 27 июля 2020 | 173,58% | 115,31% | 104,71% | 111,62% |
| Минимальная сумма покупки с учетом НКД | 1747,49 $ | 353,25 $ | 1062,66 $ | 1127,09 $ |
| Ставка купона | 12,75% | 7,5% | 4,38% | 5,94% |
| Пр. доходность к погашению | 1,97% | 0,55% | 2,02% | 2,13% |
| Эфф. доходность к погашению | 2,47% | 1,92% | 2,1% | 2,26% |
Все эти облигации сейчас торгуются заметно дороже номинала. Из-за этого доходность к погашению заметно ниже ставки купона. Доходность в районе 2% годовых не поражает воображение, но это все равно выше доходности вкладов, даже если учесть комиссии и налоги.
Кстати, о налогах. Сейчас налог с еврооблигаций, выпущенных российскими органами власти, не удерживается. Кроме того, в отношении этих бумаг не действует валютная переоценка — важен только курс валюты на дату продажи. Это выгодно, если курс доллара растет, и невыгодно, если он падает.
С 2021 года с купонов всех облигаций, включая государственные, будет удерживаться налог по ставке 13%, но валютной переоценки для гособлигаций в иностранной валюте все так же не будет. Налога с купонов можно избежать, используя ИИС с вычетом типа Б.
Акции иностранных компаний
Сначала немного матчасти. Акция — это право владеть маленькой долей компании. Акции торгуются на бирже.
В основном на акциях зарабатывают, покупая их дешевле и продавая дороже. Доход не гарантирован, ведь акции могут не только дорожать, но и дешеветь. Акции — это рискованный инструмент, и колебания цен почти невозможно предсказать.
Акции растут и падают в цене в основном из-за изменения баланса спроса и предложения на рынке. А это зависит от поведения инвесторов: когда все массово продают акции, они дешевеют. Когда все массово покупают — дорожают.
Связь между ценой акций и реальной пользой, которую приносит миру компания, не всегда прямая. Иной раз новостной фон и слухи имеют большее влияние. Например, Илон Маск согласился оставить управление «Теслой» — акции подросли на 16%.
Акции, которые продаются за доллары, растут и падают в цене по тем же законам, что и акции в рублях. Налогообложение такое же, и не забудьте о валютной переоценке.
Иногда по акциям платят дивиденды, то есть часть прибыли компании просто распределяется между всеми акционерами. Многие компании никаких дивидендов не платят.
Акции иностранных компаний можно купить на Санкт-Петербургской бирже. Торги идут за доллары, и многие крупные брокеры позволяют совершать сделки на этой бирже.
На данный момент там торгуются бумаги более чем 1000 компаний, в основном американских, в том числе акции Apple, Coca-Cola, McDonalds, Pfizer и других известных фирм. Биржа часто добавляет новые акции.
Что касается Московской биржи, то в 2018 году там должны были появиться 50 акций крупнейших иностранных эмитентов. Председатель правления Мосбиржи заявил, что площадку планируют запустить в 3 квартале 2018 года, но потом все это дело отложили на неопределенный срок.
Недавно стало известно, что на Московской бирже все же начнут торговаться акции крупных американских компаний. В августе 2020 года обещают допустить к торгам 20 бумаг, в ноябре — еще 30, в феврале 2021 года — еще 70 акций.
В отличие от Санкт-Петербургской биржи, торги будут идти за рубли. Вообще, нет принципиальной разницы, купите вы акцию той же Apple за доллары или рубли, ведь это одна и та же ценная бумага. Однако многие предпочитают видеть цену в долларах.
Также можно купить акции иностранных компаний на иностранных биржах. Выбор бумаг там больше, чем на российских биржах, однако для доступа туда потребуется статус квалифицированного инвестора или счет у иностранного брокера.
Запомнить
- Диверсифицировать портфель по странам и валютам — обычно хорошая идея. Так вы не будете зависеть от экономики одной страны, а неблагоприятное изменение курса одной валюты меньше навредит портфелю.
- На Московской бирже есть валютные инструменты. Это прежде всего ETF и биржевые ПИФы, торгующиеся за доллары, а еще еврооблигации.
- Акции иностранных компаний на Санкт-Петербургской бирже тоже могут пригодиться. Также подобные акции появятся на Московской бирже, правда, торговаться будут за рубли. Помните, что отдельные акции рискованнее фондов акций.
- При расчете доходности учитывайте валютную переоценку, которая сильно влияет на НДФЛ. Защититься от нее можно, используя вычет по сроку владения — он же трехлетняя льгота — на брокерском счете, а также ИИС с вычетом типа Б.
В статье написано, что 8 ETF торгуются в долларах, а на сайте Тинькофф - в списке фондов долларовый только один - AKNX. Остальные выражены в рублях. Более того, на сайте Московской биржи все графики по данным фондам также в рублях. Подскажите, почему так?
Алексей, не важно в какой валюте вы покупаете или продаете фонд и в какой рисуются графики. Важно какая базовая валюта фонта и активов внутри него. Если вы покупаете S&P 500 за рубли, то считайте что ваши рубли на фоне автоматом конвертятся в доллары и уже на них реально покупаются части компаний. При продаже происходит обратный процесс.
Максим, спасибо за ваши комментарии и точку зрения. Отвечая на ваш вопрос. Не являются пирамидой, те учреждения, которые не попадают под классификацию ЦБ как "финансовая пирамида"
Сейчас расскажут. Только дочитают статью о том, как экономить на Алиэкспрессе и купонах в Едадиле. И после этого сразу же поделятся своими соображениями на счет дюрации евробондов Газпрома.
Sergey, спасибо за комментарий. Думаю, кому нужно, тот поймет.
Лина, маркетюги лукавят со словами. "100% защита денег" - это они про всякие антивзломы, пароли, смски. Любая инвестиция с валютной доходностью в 10% сопровождается серьезными рисками. Надо вникать чего именно там покупается, с каким плечом, с какими коммиссиями...
Давайте разберем все варианты.
ETF, нет смысла покупать только один ETF. К примеру купить FXRU (еврооблигации российских компаний), казалось бы, купил и сиди получай доходность за счет купонов. Ан нет, доходность за год у вас всего 0,24%, а по данным сайта Finex вообще -1,16% за год. Кроме того, мне не совсем понятно, как это я перечисляю деньги на брокерский счет в рублях, покупаю ETF за рубли, продаю за рубли, вопрос, где тут доллары? И почему доходность за прошлый год всего 0,24%, хотя доллар вырос на большее кол-во процентов. Расскажите пожалуйста сущность FXRU, кроме того, что он состоит из еврооблигаций корпоративных компаний. Как формируется цена, что происходит с купонами, почему не происходит гепов при наступлении срока выплаты купонов?
Как вывод, вообще, лучше покупать портфель из ETF, к примеру простейший портфель, 50% ETF FXRU и 50% FXRL.
Теперь к еврооблигациям, RUS-28 стоят 160% от номинала, доходность 4,8% годовых. Т.е. куплю я ее за 1600$ , а погашать мне будут по 1000$, т.е. покрою эти 600$ я только через 5 лет примерно, и только после этого начну получать доход, а это значит заморозка средств на десятилетие, если учесть, что цена не будет расти и я не выиграю чуть процентов за счет курсовой разницы покупки иди продажи. Остальные корпоративные бумаги тоже покупаем уже с надбавкой к номиналу.
Иностранные акции, ну тут риск изменения цены еще больше. Неизвестно, сколько будет стоить акция через время. Кроме того, нужно быть квалифицированным инвестором, чтобы совершать сделки с иностранными акциями. Кроме того, накладывается ограничения связанное с невозможностью покупки иностранных активов госслужащими.
Александр, спасибо за развернутый комментарий. Статья ориентирована для начинающих инвесторов, поэтому я не ставил перед собой цели разобрать каждый фонд максимально подробно. Валюта фонда FXRU - доллары США, поэтому ничего странного в том, что он торгуется на бирже и в рублях (идет конвертация по курсу биржи) и долларах, нет. Доходность фонда состоит из динамки стоимости еврооблигаций, входящих в фонд и купонов по ним. В период с 07.08.17 по 07.08.18 фонд заработал 0,24% в валюте фонда, т.е. долларах. Если посмотреть этот же фонд в рублях, то вы действительно увидите рост на 10,5% в рублях за счет валютной переоценки. Отсутствие дивидендных гэпов связано с широкой диверсификайцией фонда (25 эмитентов), которые выплачивают купоны 2 раза в год в разные даты.
RUS-28 - это один из вариантов вложения. Цена может, как расти, так и падать, а может стоять на месте на протяжении длительного времени, в течении которого вы будете подучать фиксированный купон. Плюс высокая надежность и налоговые льготы.
Иностранные акции действительно очень волатильны и риски тут существенные, но это еще один дополнительный вариант для инвестирования. Когда они появятся на Московской бирже статус КИ будет не нужен.
Максим, я вам рекомендую вместо высокорисковых вложений типа кэшберри воспользоваться проверенным методом - играть в рулетку. Там и вероятность потерять все поменьше, и выигрыш побольше. Правда, наше государство всякими правда и не правдами старается рулетку утопить, ведь ему не выгодно чтобы мы жили в достатке, покупали что хотим и когда хотим. Но в некоторых регионах еще пока казино остались.
Что насчёт евро? Хочу купить акции с дивидендом 4-5%, не держать же на счету в Тинькове под 0!
Igor, а если акции просядут процентов на 20-30 например, что тогда будешь делать?
Тема валютной переоценки не раскрыта
Сергей, спасибо вам большое за интересную статью
Лина, пожалуйста.
Roman, вариант так себе. 26.09 ЦБ признал кешбери финансовой пирамидой.
Лина, структурный продукт это сложный инструмент с использованием деревативов и долговых инструментов. Плеча там нет, но действительно нужно выяснить все условия продукта (их там много). Самый главный недостаток, что даже при 100% защите (а ее можно достичь) все риски ложатся на инвестора. Например кредитный риск эмитента, риск базового актива, риск не получения прибыли и т.д. Я скептически отношусь к такого рода инструментам и если, и пользоваться ими, то только у крупных брокеров.
Сергей, нужно продать после 01.01.2019
Из минусов ещё - многочисленные комиссии и платы за ведение счета со стороны брокера. Например Финам ежемесячно снимает по 180 рублей. Получается за год ты отдаешь порядка 30 $ за ведение счета
Владимир, на рынке есть брокеры, которые не взимают ежемесячную комиссию за обслуживание счета.
Roman, не обольщайся на счет Кэшбери - очередная наглая лживая пирамида. Неизвестно на кого зарегистрирована в Англии, 1 акция объявлена при регистрации - а сколько продано? Да и накрылась она уже. Хочешь остаться в дураках - вкладывайся. А лучше пройди мимо. Целее будешь.
Максим, а что кроме кэшбери нет вариантов? Да море их - перспективных и честных вариантов!!! Надо только научиться выбирать и доводить начатое до результата, а не метаться в поисках халявы.
Максим, а вот про ПФР я бы не сказала, что пирамида. Это скорее народная копилка на проживание в старости. Правда до этой копилки добрались бесчестные люди и бессовестно ее разворовали. И теперь, чтобы скрыть сие бесчестие придумали увеличивать пенсионный возраст. Мутят, чтобы скрыть реальное положение с пенсионными накоплениями. И совсем забыли о реальности - ведь сейчас везде начинается роботизация, все бОльшее количество людей остается без работы. Так зачем в такой ситуации заставлять стариков работать до последнего дня? И что делать молодым? Где искать работу? И какую работу? А люди среднего возраста? Им еще труднее.
Спасибо за статью! У меня вопрос:
Я купил 1000$ за 60 000, а продал через 3 года за 70 000, то не плачу 13% НДФЛ.
Но если я внутри этих 3х лет (например, на 2 года) я вложил эту 1000$ в акции в долларах (без конвертации), а потом продал с прибылью 1100$.
Соответственно я плачу 13% со 100$ прибыли акции в рублях.
Затем по истечении 3х лет продаю 1100$ за рубли.
Особождаюсь ли я в этом случае от налога за валюту? Ведь фактически я держал 1000$ в течение 3 лет? При этом инвестировал в это время валюту в $ акции без конвертации.
Заранее спасибо за ответы!
Константин, тоже очень интересно. Если вы вдруг уже разобрались, прошу ответить на свой вопрос :)
Особенно интересно при совмещении с "льготой на долгосрочное владение" акциями - так и 13% с 100$ платить не нужно.
Спасибо за статью!
Андрей, пожалуйста!
У меня вопрос. Если акция, это право владения частью компании (хоть и маленькой), то вместе с этим правом должна быть и ответственность. Например, если компания обанкротилась и у нее остались долги, то я как владелец акции этой компании, отвечаю по этим долгам в соответствии с размером доли владения?
Андрей, вообще-то владение акциями - это инвестиции, приносящие доход. И нет права у владельцев акциями в небольших количествах управлять компанией. Значит и ответственность у них имущественная, рисковая. Обанкротилось предприятие - инвестор теряет свои вложения.
Максим, с чего вы взяли, что пенсия - это бонус откуда-то? Вы не понимаете, что бонус - это бесплатная заманиловка куда-либо? Пенсия - это накопленные человеком деньги за всю трудовую жизнь, чтобы в старости было на что питаться, лечиться и оплачивать необходимые расходы.
Другое дело, что чиновники от власти решают этот вопрос по своему, превратив пенсию в пособие по выживанию. Уже на этапе начисления пенсии человека "бреют" по-полной. Всеми способами уменьшают стаж, убирают льготы, убирают годы обучения и время по уходу за ребенком... Придираются к каждой запятой в трудовой книжке и заставляют собирать множество справок. Совершенно не учитывают, что многие организации просто растворились, личные дела выбросили. Мне таким образом начислили 1300 рублей пенсии, хотя я и на вредном производстве работала и непрерывный стаж более 40 лет.
И выбросьте из головы постулат, что вы нам на пенсию работаете? БРЕД СИВОЙ КОБЫЛЫ!!!!
Мы с первых дней работы на государство зарабатывали себе пенсию. Нам всю жизнь платили зарплату 10 копеек с 1 рубля принесенного дохода и такие же копейки отчисляли нам в пенсионный фонд. Год за годом каждый месяц всю жизнь у нас копилась пенсия. Деньги накапливались в пенсионном фонде И по наступлении пенсионного возраста нам ее начисляли из накопленного.
Ведь еще эти деньги были в обороте и приносили проценты. Хотя об этом "скромно" умалчивается.
При советской власти мы жили бы безбедно, пенсия была бы достойной. Не голодали бы пенсионеры и не вымирали целыми деревнями. Это "спасибо" Ельцинской тройке за развал нашей жизни.
И скажите мне из каких ваших отчислений вы оплачиваете нашу пенсию?
Есть ли такая статья в налогах и отчислениях, где написано, что это для оплаты чужих пенсий?
Услышали чей-то бред и ,не думая, повторяете.
И сейчас многие просто не доживают до пенсии и она остается у пенсионного фонда. Мало кто из наследников догадается написать заявление в ПФ и вступить в наследство на накопленные пенсии родственников, не доживших до пенсии. А само государство заинтересовано только изымать, но никак не отдавать.
Да много еще моментов обмана простых людей.
А что такое пирамида поищите информацию в инете и разберитесь, прежде чем писать необдуманные глупости.
Скриншоты из квика очень непривычные, для однообразия, в том числе с другими статьями в т-ж, следовало бы придерживаться традиционной цветовой темы для стакана - "красный верх, зеленый низ", ну и смысл третьего столбца крайне сомнительный, лучше бы вместо "объема накопленным итогом" доходность к погашению поставили, хоть какая-то практическая польза от такой информации)
А почему про еврооблигации Полюса и ТМК с погашением в апреле 2020 не сказано? Доходность 4.5-5%, что для близкого срока неплохо, ликвидность, по крайней мере на малых объёмах, есть.
Максим, я уже давно на пенсии. Вы невнимательно читали мое сообщение. Я там написала, что пенсию в 2002 году мне начислили 1300 рублей. А я ведь работала ювелиром при советах. И стажу у меня более 40 лет. И одна двоих детей вырастила при советах.
И суть моего сообщения не защита ПФР, а объяснение вам, молодым откуда пенсию на платят. Перечитайте мое сообщение. Я хочу, чтобы вы поняли, что пенсию нам платят не от тех, кто сейчас работает. Ерунду придумали манипуляторы, утверждая, что из средств работающих сейчас молодых старикам пенсию платят. Глупости это.
Читайте внимательно мой текст. А то я вам про Фому говорю, а вы мне про Ерему.
А с вложениями на биржу или в негосударственный фонд нужно быть очень осторожными, не платить не разобравшись. Сейчас столько говорунов-мошенников развелось, что любой платеж не нужно осуществлять хорошенько не подумав, не разобравшись. Главное не торопитьсяю
Про валютную переоценку и ИИС:
1. В долларах тот же самый % налога вы заплатите. Инструмент доларовый, какая, вообще, разница? Кажется выдуманной проблемой.
2. А при чём тут ИИС? ИИС, если есть белая ЗП выгоднее использовать с вычетом типа А, и тогда нельзя тип Б.
Максим, у меня отец и мать - счастливые пенсионеры!