Живу за границей, есть ли смысл открывать счет у российского брокера?

21

Не могли бы вы прояснить, есть ли смысл инвестировать, используя российские инструменты или российского брокера, если сам живешь за границей — в Европе или США — и являешься налоговым резидентом другой страны? Или лучше разобраться с тем, как инвестировать в той стране, где ты проживаешь в данный момент?

Василий

Василий, если вы постоянно живете в Европе или США, вряд ли есть смысл инвестировать через российского брокера. В таком случае удобнее пользоваться услугами местных брокеров.

Аватар автора

Евгений Шепелев

частный инвестор

Страница автора

Если же вы планируете вскоре вернуться в Россию, то счет у российского брокера — хороший выбор, например из-за налоговых вычетов для резидентов страны. Конечно, можно иметь счета и в России, и за рубежом, чтобы получить максимум от российских налоговых вычетов и обилия бумаг на иностранных биржах.

Расскажу подробнее о том, как инвестировать, если вы не живете в России. Заодно покажу, можно ли вложиться в российские акции, не пользуясь услугами российских брокеров.

Почему российский брокер может быть неудобен

Допустим, вы планируете постоянно или хотя бы долго жить за пределами России. Тогда стоит разобраться, как инвестировать в ценные бумаги через брокеров в той стране, где вы находитесь. Если их условия не понравятся, можно посмотреть на брокеров из других стран.

Например, вы живете во Франции, но вас не устраивают условия французских финансовых организаций. Тогда вы можете открыть счет у немецкого или американского брокера. Или сразу у нескольких — почему нет. Если живете в развитой стране, вряд ли у вас возникнут сложности с открытием счетов.

Подробнее остановлюсь на российских брокерах. Если вы постоянно живете в Европе или США, вам, вероятно, будет удобнее инвестировать через европейского или американского, а не российского брокера. На это есть несколько причин.

Эта статья могла быть у вас в почте
Подпишитесь на Инвестник — рассылку для инвесторов, и получайте письмо с главными новостями каждый понедельник

Удобство работы. Многие российские брокеры не открывают счета негражданам и нерезидентам. Если вы ранее, пока жили в России, не открыли брокерский счет или ИИС, возможно, вам и не удастся открыть его после отъезда.

Напротив, если вы резидент европейской страны или США, вы легко сможете открыть брокерский счет у европейского или американского брокера. Также вам будет проще пополнять счет, получать бумажные документы при необходимости и т. д.

Доступ к инструментам. Российские брокеры дают доступ к торгам на Московской и Санкт-Петербургской бирже. Там много акций, облигаций и других активов, но меньше, чем на биржах за пределами России. Через российского брокера можно получить доступ и к иностранным биржам, но потребуется статус квалифицированного инвестора.

Если же у вас есть счет у европейского или американского брокера, вы получите доступ к тысячам акций, облигаций, ETF и т. д. на биржах разных стран. Так вы сможете вложиться, например, в фонд акций всего мира, облигации казначейства США или фонды недвижимости — REIТ. Это позволяет создать инвестиционный портфель, который будет максимально соответствовать вашим пожеланиям.

Безопасность. Деньги и ценные бумаги на счетах у российских брокеров не застрахованы. С одной стороны, если брокер потеряет лицензию или обанкротится, активы можно будет перевести к другому брокеру. С другой стороны, если что-то пойдет не так, активы могут пропасть. Это крайне маловероятно, но все же.

Для сравнения, в США брокерские счета застрахованы корпорацией SIPC на сумму до 500 000 $. В Великобритании есть страховка от FSCS на сумму до 85 000 £.

Страховка компенсирует ущерб, если брокер утратит активы клиента по ошибке или из-за мошенничества. От рыночных рисков страховка не защищает.

Комиссии. В целом у российских брокеров весьма гуманные тарифы — это плюс. Однако сейчас у некоторых иностранных брокеров есть тарифы вообще без комиссий за сделки. Их предлагают, например, американские брокеры Interactive Brokers, Robinhood и Charles Schwab. Среди европейских брокеров схожие условия есть, например, у британского Freetrade.

При прочих равных инвестировать через таких брокеров выгоднее: чем меньше комиссий вы платите брокеру, тем больше денег остается вам. Это особенно важно, если вы планируете активно торговать на бирже.

Налоги. Российские инвесторы имеют право на различные налоговые вычеты. Это вычет по сроку владения ценными бумагами, а также вычеты на взнос и доход по ИИС. Благодаря вычетам можно вернуть уже уплаченный НДФЛ или не платить налог с дохода от инвестиций, кроме дивидендов. Ставка налога для резидентов — 13%.

Однако эти вычеты полагаются только резидентам России, то есть тем, кто провел в стране 183 дня и более за последние 12 месяцев. Нерезиденты не могут использовать налоговые вычеты, а ставка налога для них повышена: с дохода от продажи ценных бумаг и с купонов облигаций — 30%, с дивидендов — 15%. Правда, Россия заключила соглашения об избежании двойного налогообложения со многими странами, так что итоговая ставка налога может отличаться.

Если вы проведете в России 183 дня и больше за последние 12 месяцев, вы станете налоговым резидентом. Так у вас появится право на налоговые вычеты при инвестициях на российских биржах, и вложения через российских брокеров станут заметно интереснее.

Чтобы больше узнать об резидентстве и вычетах, посмотрите наши статьи:

Возможно, в той стране, где вы живете, есть льготное налогообложение инвестиций. Например, на каких-то видах счетов вроде британского ISA, канадского TFSA и американского Roth IRA. Стоит пользоваться такими счетами, но сначала узнайте, нет ли у них каких-то неприятных условий.

Как удерживаются налоги с инвестиционного дохода в вашей стране и какие есть налоговые льготы и вычеты, можно узнать у сотрудников налоговой службы или финансовых консультантов.

Могут ли пригодиться российские активы и как их купить

Связанные с Россией активы могут быть интересны, например, потому, что российский рынок акций один из самых дешевых по фундаментальным показателям. В долгосрочной перспективе его доходность может оказаться выше, чем у многих других рынков, но это не точно: будущее предсказать сложно.

Чтобы получить доступ к акциям российских компаний, необязательно иметь счет у российского брокера: инвестировать в российские бумаги можно и через инструменты, доступные на иностранных биржах. Так, на Нью-Йоркской бирже есть депозитарные расписки МТС, а на Лондонской — акции X5 Retail Group. Еще на иностранных биржах есть фонды акций российских компаний: ERUS, RBL и другие.

Если вы захотите иметь доступ на Московскую биржу, то можно открыть счет у российского брокера. Также может подойти счет у американского Interactive Brokers, который недавно стал давать доступ к торгам на Московской бирже.

Если будете инвестировать на российском фондовом рынке в дополнение к зарубежным, на нем можно вкладывать деньги в те активы, которые отсутствуют на иностранных биржах. Это, например, облигации российских органов власти и компаний.

Какие активы выбрать и каким способом в них инвестировать, решать вам. Напомню только, что сначала надо определить цель инвестиций, горизонт инвестирования, допустимый риск и т. д., а затем выбирать способы вложения денег и конкретные активы. Не наоборот.

Если у вас есть вопрос об инвестициях, личных финансах или семейном бюджете, пишите. На самые интересные вопросы ответим в журнале.
Евгений ШепелевЧто бы вы посоветовали Василию?
  • Sol InvictusЖиву в Германии, пользуюсь услугами TradeRepublic. Любая транзакция стоит 1€, исключение — набор ETFов, которые можно покупать вообще без комиссии. Идеальный брокер.1
  • Alex Freemanэх если бы я жил в Европе или США меня бы вообще не волновали российские брокеры :(17
  • Alexey BiryukovIBKR наше все.3
  • МаксимМожет ли кто-то посоветовать брокера для активного трейдинга? Платить 1 евро за каждую транзакцию перебор. Живу в Германии.2
  • Armen GevorgyanMaks, degiro, ibkr0
  • Boris NikulinНе описано безумие европейских регуляторов. Из-за которых покупка резидентом ЕС американских ETF тупо запрещена. Причем запрещена как в США, так и в странах ЕС.3
  • Alex FreemanBoris, серьезно? то есть гражданин Германии не может взять какой нибудь ЕТФ там кибербезопасность?1
  • Boris NikulinAlex, абсолютно. вот цитата с сайта swedbank.ee , например. "Исходя из постановления о PRIIPs, которое вступит в силу с января 2018 года, начиная с нового года невозможно будет покупать паи торгуемых на бирже фондов (ETF), в отношении которых Swedbank не может предоставить клиенту документ с основной информацией (Key Information Document, или KID). В связи с этим, в интернет-банке сократится выбор ETF, которые можно будет покупать с 2018 года (прежде всего торгуемые в США). По-прежнему, можно будет продавать ранее купленные ETF и ограничений на продажу не будет." IBKR тоже запрещает резидентам ЕС покупать большую часть ETF. Их видно в терминале, но при попытку купить говорится "нельзя из-за регуляций".2
  • Татьяна ХватининаSol, ну вообще дороговато за транзакцию, нет?0
  • Виталий ПанченкоТатьяна, ну у Финама покупка любой иностранной акции стоит полтора доллара, и их вообще не волнует какой в данный момент курс.1
  • Sol InvictusТатьяна, вообще нет, обычно тут идет % от сделки, а это куда дороже.0
  • Kirill ElikovКто умеет пользоваться Interactive Brokers, помогите пожалуйста с регистрацией и информацией прочей! Кому не тяжело((0
  • Максим ПугачевПодскажите брокера в Испании. Traderepublic недоступен(0
  • sasha avramКто нибудь знает брокеров в оаэ?0
  • Арсений НесиновMaks, такая же проблема. Сначала смотрел в сторону Robinhood. Но не могу понять в чём их выгода? Если они не берут комиссионных, то почему мы тогда все ещё не там?0
  • МаксимАрсений, посмотрите на Scalable Capital. Там есть прайм тариф за 4-5 евро в месяц, где комиссия минимальная, если вообще есть. Единственное, там минимальная сумма сделки 250 евро (и пополнения счёта тоже). Если вам подходит, думаю, неплохой вариант.0
  • Julia ElizЗдравствуйте, спасибо за ответ на этот вопрос. Евгений, или кто-то знающий, правильно ли я понимаю что если я 1) живу за границей и 2) открываю счёт у иностранного брокера то это делается без статуса квалифицированного инвестора и если я 3) вернусь в РФ то никто у меня этого статуса не потребует для продолжения торгов у иностранного брокера?0
  • AlexЯ живу в Ирландии,никогда не был резидентом в России.То что мне предлагают европейские брокеры,меня не устраивает. Хотелось бы иметь возможность собрать более широкий портфель и хранить средства на територии РФ . Но,как-то не вижу вариантов. Мне очень нравится проект "Тинькофф инвестиции",но как мне,иностранцу,перевести евроденежку в Россию и там вложить в российские акции?1
  • Никита ДобрыденьAlex, а почему не устраивает, можно поподробнее...0
  • Никита ДобрыденьAlex, а почему не устраивает? Можно по подробнее, пожалуйста ...0
  • Лев СибирскийИз статьи не понял один момент: нерезидент может уменьшить налогооблагаемую базу по выручке с продажи ценных бумаг на расходы на их покупку, включая брокерские комиссии? Или же это считается одним из вычетов, которые им недоступны? Иными словами, что является налогооблагаемой суммой по ставке 30%? Если стоимость продажи актива, то все трейдеры и скальперы уйдут в такие лютые минуса по налогам со своими оборотами, что страшно представить...0

Сообщество